La sociedad de gestión de activos o AMC ofrece a los suscriptores la oportunidad de invertir en un nuevo plan de fondos de inversión a través de la oferta de nuevos fondos o NFO. La sociedad de fondos de inversión ofrece participaciones de un nuevo plan de fondos de inversión a través de la NFO.
Las OFN son similares a las Ofertas Públicas Iniciales o OPI de las empresas privadas, en las que las empresas ofrecen sus acciones al público por primera vez. Sin embargo, mientras que los fondos obtenidos a través de las OPI se utilizan para ampliar el negocio, las casas de fondos de inversión utilizan el dinero reunido de los suscriptores en sus OFN para comprar acciones, bonos u otros valores y construir una cartera en línea con los objetivos de inversión del fondo.
Las sociedades anónimas suelen lanzar las OFN a 10 rupias por unidad del nuevo fondo de inversión. Las NFO están abiertas a la suscripción sólo durante un tiempo determinado, en el que los inversores pueden suscribir participaciones del nuevo plan de fondos de inversión al precio de oferta de 10 rupias. Sin embargo, los inversores pueden comprar participaciones de la NFO incluso después del periodo de la NFO a un precio que suele ser superior al de la oferta.
¿Cuáles son los diferentes tipos de OFNIs??
Los NFO se clasifican generalmente en fondos abiertos y fondos cerrados.
Fondos abiertos:
Los inversores entran y salen de las participaciones del nuevo plan de fondos de inversión lanzado a través de la NFO en cualquier momento si se trata de un fondo abierto. La gente puede suscribir las unidades del nuevo plan de fondos abierto cuando la NFO está abierta a la suscripción, normalmente a 10 rupias por unidad. Sin embargo, también se pueden comprar participaciones del fondo abierto después de la OFN al valor liquidativo (VAN) actual del mercado.
Por ejemplo, suponga que invierte 500 rupias en un fondo de inversión abierto XYZ durante el periodo de la OFN. Se lanza a 10 rupias por unidad y se adquieren 50 unidades. La sociedad de fondos de inversión construye la cartera del nuevo plan de fondos de inversión tras el periodo de la NFO.
Supongamos que al activarse el fondo después del periodo de la NFO, el valor liquidativo sube a 15 rupias en función del rendimiento de los valores subyacentes. Los inversores tendrían que comprar nuevas unidades o vender las existentes a este precio.
Fondos cerrados:
Las sociedades anónimas sólo ofrecen un número fijo de participaciones de fondos cerrados durante el periodo de la OFN. Además, no se pueden comprar participaciones del nuevo fondo cerrado lanzado a través de la NFO después de la oferta, de forma similar a los fondos abiertos. El fondo cerrado tiene un periodo de vencimiento fijo, y sólo se puede salir de la inversión después de este periodo.
Sin embargo, la AMC cotiza las unidades del fondo cerrado en la bolsa de valores, como la NSE y la BSE, para mejorar la liquidez, y usted puede comprar o vender unidades a través de esta ruta después del período de oferta de la NFO. El valor liquidativo del fondo cerrado que cotiza en bolsa se mueve en función de la oferta y la demanda global de sus participaciones. Además, las participaciones pueden negociarse con una prima o un descuento respecto al valor liquidativo del fondo cerrado.
¿Cómo es una buena oportunidad una NFO??
Invertir en una OFN puede ofrecer a los inversores una exposición a un nuevo tema o idea de inversión. Además, hay que comprobar si el tema de inversión en cuestión puede tener un buen rendimiento a lo largo del tiempo. Las NFOs ofrecen a los inversores la oportunidad de beneficiarse de un tema de inversión único en una etapa temprana.
Invertir en OVNIs le permite exponerse a fondos de inversión de los que carece en su cartera. Por ejemplo, los expertos recomiendan tener al menos un 10% de su cartera de acciones en valores extranjeros para diversificar su cartera más allá de los mercados de valores indios. Los inversores pueden invertir en NFO de fondos indexados que imitan la cartera de índices bursátiles extranjeros, como el Nasdaq 100 y el S&P 500.
Cómo invertir en una NFO?
Invierta en NFOs a través de la ruta en línea o fuera de línea según su conveniencia:
Ruta offline:
Invertir en OVNIs a través de un distribuidor de fondos de inversión o un corredor de bolsa. El corredor de fondos de inversión le ayuda a rellenar todos los formularios pertinentes y a presentar los documentos cuando invierte en la OFN. Invertir en NFOs a través del corredor de fondos de inversión si prefiere invertir fuera de línea y obtener información sobre el fondo de inversión lanzado a través de la NFO.
Ruta en línea:
Invierta en NFOs online a través de su cuenta Demat y Trading. Además, también se puede invertir en OFN a través de plataformas de fondos de inversión en las que se pueden comprar y vender participaciones desde la comodidad de su casa. Ayuda a seleccionar los NFO que están abiertos e invertir en ellos mediante la colocación de su orden.
A través de la aplicación BLACK by Clear
Descargue la aplicación BLACK en Google PlayStore para invertir en NFOs.
- Abra la aplicación BLACK y verá una sección llamada Invertir en NFO’s LIVE.
- Pulse en esta sección para ver los últimos OVNIs lanzados por diferentes SGAs y que están actualmente abiertos a la inversión.
- Toque la NFO que le interese en la pantalla para obtener al instante el precio de oferta, la fecha de lanzamiento, la última fecha para invertir y la fecha de adjudicación.
- Compruebe el riesgo, el periodo de permanencia, el gestor del fondo, la carga de salida, el ratio de gastos y otros cargos aplicados a los fondos de inversión al instante para calibrar el NFO.
- Antes de invertir en una NFO, conviene estudiar el historial de la AMC que la lanza y de fondos similares.
- Pulse Invertir ahora y elija la opción SIP mensual o la opción única para comenzar su inversión en NFO.
- La inversión mínima se muestra en ambas opciones, y hay que elegir la fecha de inversión si se opta por el SIP mensual.
- Por último, elija la opción de pago preferida, como UPI o Net Banking, para realizar su pago y comenzar a invertir en la NFO.
Cosas que hay que tener en cuenta al invertir en una NFO?
Compruebe el ratio de gastos:
Las sociedades anónimas gastan mucho dinero en campañas de publicidad y marketing para sus OVNIs. Puede dar lugar a un ratio de gastos más elevado, que es el coste de gestión del fondo en comparación con los planes de fondos de inversión existentes. Además, invertir en un plan de fondos de inversión con un coeficiente de gastos más elevado reducirá su rentabilidad a lo largo del tiempo.
No hay historial:
Las sociedades anónimas reúnen los fondos de los suscriptores para comprar acciones, bonos u otros valores en línea con el mandato de inversión del fondo a través de sus NFO. Significa que la sociedad anónima construye la cartera después del periodo de la NFO, y usted no tiene un historial para medir el rendimiento del nuevo plan de fondos de inversión lanzado a través de la NFO.
Los expertos recomiendan invertir en fondos de renta variable sólo después de haber estudiado su rendimiento a lo largo de varios ciclos de mercado frente a sus homólogos y al índice de referencia. Es mejor conformarse con un fondo de inversión existente con el mismo mandato de inversión y un historial de rendimiento durante algún tiempo en lugar de arriesgar su dinero en un nuevo esquema de fondo de inversión.
NFO no es barato a 10 rupias:
Mucha gente cree que los NFOs son una inversión a precio de ganga, ya que se lanzan a un NAV o precio de 10 rupias. Sin embargo, los rendimientos de un fondo de inversión existente y del nuevo plan lanzado a través de una NFO dependerán del rendimiento de los valores de su cartera a lo largo del tiempo.
La NFO no es barata porque se haya lanzado a 10 rupias. La SGA aún no ha creado la cartera del nuevo plan de inversión, y usted no tiene un historial de medición del rendimiento del fondo. Ayuda a optar por un plan de fondos de inversión existente que haya obtenido buenos resultados en comparación con el índice de referencia y con sus homólogos, y que tenga un coeficiente de gastos más bajo, ya que ha demostrado su eficacia a lo largo del tiempo.
Compruebe el documento de información del plan (SID)
Invierta en las OVNIs sólo después de hacer la investigación. Es útil consultar el Documento de Información del Plan (SID), que muestra la estrategia de inversión, el perfil del gestor del fondo, el modelo de asignación de activos y el índice de referencia. Compruebe la declaración de beneficios adicionales (SAI), que le muestra información adicional sobre la sociedad anónima.
Resulta útil prestar atención a la tesis de inversión del fondo de inversión, que se obtiene en el documento de información del plan. Los inversores pueden evaluar los objetivos de inversión del nuevo fondo de inversión lanzado a través de la NFO. También ayuda a estudiar dónde tiene previsto invertir su dinero el fondo de inversión en función del tipo de fondo.
Observe el enfoque de selección de valores del fondo de inversión antes de invertir en una NFO de un plan de fondos de inversión de renta variable. Le ayuda a entender por qué la sociedad anónima ha invertido en una acción concreta para su cartera de fondos de inversión.
Beneficios de invertir en una NFO
Invertir en un tema único:
En los nuevos planes de fondos de inversión a través de las OFNIs se está expuesto a una idea o tema de inversión novedoso, que puede dar buenos resultados con el tiempo. Por ejemplo, una sociedad anónima puede lanzar un fondo de inversión con el tema ESG (Environmental, Social, and Governance). Los inversores pueden invertir en el NFO si se ajusta a sus objetivos de inversión y tolerancia al riesgo y si la investigación muestra que los temas ESG son rentables a lo largo del tiempo.
Oportunidad de añadir una inversión de la que carece su cartera:
Puede invertir en una NFO de un nuevo fondo de inversión si ofrece exposición a una inversión de la que carece su cartera. Por ejemplo, podría considerar una OFN en fondos indexados con exposición a índices bursátiles extranjeros si desea añadir valores extranjeros a su cartera.
Flexibilidad:
Las OFN en los planes de fondos de inversión cerrados se benefician de la flexibilidad, ya que los inversores no pueden salir fácilmente después del período de la OFN. El gestor del fondo puede mantener los fondos incluso si el mercado de valores se desploma, lo que ayuda a tomar mejores decisiones de inversión. Sin embargo, los planes de fondos de inversión abiertos se ven afectados por grandes entradas o salidas del fondo, especialmente durante la extrema volatilidad del mercado de valores.
Conclusión:
- Invertir en NFOs con ideas o temas de inversión únicos.
- Invierta en NFO si necesita una inversión concreta de la que carece su cartera.
- No invierta en un NFO sólo porque la AMC lo ofrece a 10 rupias
- Es imposible obtener ganancias de cotización con las OFNIs, ya que las SGAs crearán más unidades si hay un exceso de demanda por parte de los suscriptores.
- El fondo de inversión construye la cartera del nuevo plan lanzado a través de la NFO después del periodo de oferta.