Los fondos de oro son una de las formas más novedosas de invertir en oro como clase de activo sin necesidad de tenerlo en forma física. Sin embargo, hay algunas limitaciones asociadas al fondo. En este artículo hemos tratado lo siguiente:
Cómo funcionan los fondos de oro?
Los fondos de oro son fondos abiertos que invierten en participaciones de un fondo cotizado de oro (ETF). El objetivo principal de los fondos de oro es crear riqueza aprovechando el potencial del oro como materia prima. Es adecuado para los inversores que tienen el deseo de tomar exposición al oro. Es conveniente invertir en oro a través de los fondos de oro en lugar de mantener la materia prima de forma sensata. Puede disfrutar de la misma ventaja de poseer oro físicamente junto con una gestión profesional de los fondos.
Cada fondo de oro tendría un gestor de fondos que haría apuestas de inversión según el objetivo del fondo. Los rendimientos de un fondo de oro pueden corresponder estrechamente a los de un ETF de oro. Además, el Valor Neto de los Activos (NAV) del fondo puede verse influido por el movimiento general del precio del oro en el mercado.
En qué se diferencian los fondos de oro de los ETF de oro?
Como inversor, debe conocer las diferencias significativas entre los ETF de oro y los fondos de oro. Se diferencian en lo siguiente:
- Precio: Las participaciones de los fondos de oro tienen un precio diferente al de los ETF de oro. Puede ver el precio de las participaciones del fondo de oro a través del valor liquidativo, que se da a conocer al final de las horas de negociación. Sin embargo, como los ETF de oro cotizan en bolsa, se puede obtener información actualizada sobre su precio en tiempo real.
- Modalidad de inversión: Al igual que las acciones, puede comprar participaciones de ETFs de oro en la bolsa. Sin embargo, es necesario abrir una cuenta Demat para invertir en estos fondos. Al igual que otros fondos de inversión, las participaciones de los fondos de oro pueden comprarse en la casa de fondos correspondiente sin necesidad de tener una cuenta Demat.
- SIPs: Puede invertir en fondos de oro a través de SIPs. Sin embargo, los ETFs de oro no admiten SIPs.
- Cantidad mínima de inversión: Poseer una unidad de ETF de oro equivale a poseer 1 gramo de oro. Por lo tanto, el importe mínimo de inversión en un ETF de oro depende del precio del oro en el mercado. En lo que respecta a los fondos de oro, se puede iniciar un SIP con una cantidad nominal de tan sólo 1.000 rupias.
- Coste de la transacción: No hay costes de transacción, en particular, cuando se invierte en ETFs de oro. Sin embargo, los fondos de oro pueden cobrar una carga de salida si desea reembolsar sus participaciones dentro del periodo de bloqueo predefinido.
- Ratio de gastos: Los gastos de gestión de los fondos de oro son mayores que los de los ETF de oro. Como los fondos de oro invierten en ETFs de oro, el ratio de gastos de los primeros incluiría los gastos de los segundos.
- Liquidez: Al cotizar en bolsa, los ETF de oro ofrecen mayor liquidez que los fondos de oro. Como el ETF no cobra ninguna carga de salida, se pueden comprar/vender las unidades en cualquier momento durante las horas de mercado. Las participaciones de los fondos de oro pueden rescatarse vendiéndolas a la casa de fondos en función del valor liquidativo del día.
Aspectos a tener en cuenta como inversor
- Rentabilidad más baja: A diferencia de la renta variable, el oro puede no ofrecerle una rentabilidad excepcionalmente alta. Básicamente, durante una crisis de mercado, la inversión en oro está impulsada por la necesidad de un refugio más seguro. En cuanto el inversor recupere la confianza, puede cambiar a opciones más arriesgadas como las acciones y los bonos. Por lo tanto, el oro no puede considerarse una opción a largo plazo para la creación de riqueza
- Comportamiento estacional: El oro es propenso a tener una respuesta estacional en lo que respecta al rendimiento. Sólo ofrece rendimientos relativamente más altos durante los periodos de inseguridad en el mercado. En cualquier otro momento, es posible que se encuentre a la zaga de otras clases de activos. En tal escenario, el oro puede percibirse más como una cobertura de seguro que como una oportunidad de inversión
- Cuestiones de diversificación: A veces, se pide a los inversores que se diversifiquen en oro para repartir el riesgo global de la cartera. Sin embargo, el oro puede no ser una clase de activo ideal para la diversificación de carteras, en particular para los inversores con carteras pequeñas o medianas. Es debido a la baja capacidad de generación de rendimiento óptimo del oro en comparación con otra clase de activos. Sin embargo, en el caso de carteras de gran tamaño, se puede asignar una cantidad menor al oro como cobertura de riesgo sin perjudicar el logro del objetivo general
- Asignación dinámica de la cartera: El oro no es una mala clase de activo. Puede considerar la posibilidad de asignar una parte de su cartera a este fondo. Sin embargo, lo único que hay que hacer es ser táctico. Durante una depresión del mercado, puede pensar en una mayor asignación de la cartera al oro. Por el contrario, cuando el mercado se recupere, intente cambiar sus asignaciones a mejores clases de activos. Un enfoque dinámico podría ayudarle a cosechar los beneficios de la inversión en oro
Cómo invertir en fondos de oro?
La inversión en fondos de oro se hace sin papel y sin complicaciones en ClearTax. Siguiendo los siguientes pasos, puede iniciar su viaje de inversión:
Paso 1: Regístrese en cleartax.en
Paso 2: Introduzca todos los datos solicitados
Paso 3: Complete su e-KYC, no tarda más de 5 minutos
Paso 4: Invierta en su fondo de oro preferido entre los seleccionados a mano
Los 5 mejores fondos de oro de la India
Al seleccionar un fondo, debe analizarlo desde diferentes ángulos. Hay varios parámetros cuantitativos y cualitativos, que pueden utilizarse para llegar a los mejores fondos de oro según sus necesidades. Además, lo mejor es que tenga en cuenta sus objetivos financieros, su apetito por el riesgo y su horizonte de inversión. La siguiente tabla muestra los cinco principales fondos de oro de la India en función de los rendimientos de los últimos tres años. Puede elegir los fondos en función de diferentes horizontes de inversión, como rendimientos a cinco o diez años. También puede incluir otros criterios como los ratios financieros.
| Nombre del fondo | Rentabilidad a 3 años | Enlace |
| Axis Gold Fund | 9.39% | Invertir ahora! |
| Fondo de oro Aditya Birla Sun Life | 9.2% | Invertir ahora! |
| Fondo de oro SBI | 6.65% | Invertir ahora! |
| Fondo de oro HDFC | 6.37% | Invierta ahora! |
| ICICI Prudential Regular Gold Savings Fund | 6.37% | Invertir ahora! |
*El orden de los fondos no sugiere ninguna recomendación. Los inversores pueden elegir los fondos según sus objetivos. La rentabilidad está sujeta a cambios.