Introducción
La carga final se define como la comisión que se aplica al reembolso de los fondos de inversión. La comisión, que debe pagar el inversor, es un porcentaje del valor total de las participaciones del fondo. Puede ser un porcentaje predefinido o puede ser revisado en el tiempo.
En algunos fondos de inversión, la carga final de un plan de fondos de inversión se reduce con el tiempo. Por ejemplo, un plan de fondos de inversión que se mantiene durante más de cinco años tendrá una carga de retorno menor en comparación con un período de tenencia de un año, cuando es el más alto.
Entender la carga del back-end
Supongamos que ha invertido Rs.20.000 euros en un fondo de inversión con una carga final del 4%. Después de mantener el fondo de inversión durante un período determinado, usted observa que su inversión ha aumentado a Rs.24.000 que decide rescatar.
Una vez que inicie el proceso de reembolso, la carga final de Rs.960 (Rs.24.000 x 4/100) será recaudado por la casa de fondos. Esto significa que sólo recibirá Rs.23.040 una vez descontada la carga de trabajo pendiente.
Más información sobre la carga de trabajo atrasada
Las cargas de retorno son uno de los gastos de los fondos de inversión más criticados en el siglo XXI. La mayoría de los inversores los consideran un gasto innecesario porque se cobran con independencia de los rendimientos.
Además, los inversores que se retiren prematuramente para hacer frente a gastos imprevistos tendrán que pagar una carga de retorno cuando vendan sus participaciones en el fondo de inversión. Además, la mayoría de los inversores no prestan atención a la carga de retorno cuando invierten por primera vez en fondos de inversión. Esto puede costarles caro a la hora de reembolsar sus acciones más tarde.
A pesar de las críticas, las cargas de retorno pueden evitarse si los inversores mantienen sus participaciones en el fondo de inversión durante un periodo superior a cinco años. Además, las cargas de reposición disuaden a los inversores de negociar con frecuencia y de retirar prematuramente los planes de fondos de inversión.